Банковский сектор Америки состоит из 3 частей. Надзор за финансовым сектором осуществляется Федеральной резервной системой, состоящей из 12 местных организаций, а также банков-членов (около 3 тыс.), Совета управляющих, Федерального комитета по операциям на открытом рынке и различных консультационных советов. ФРС выполняет контрольно-регулирующую функцию.
Второй уровень кредиты в США состоит из коммерческих банков, сберегательных ассоциаций и небанковских организаций. Частные кредитные структуры предоставляют широкую линейку финансовых продуктов (традиционное кредитование, доверительное управление капиталом, брокерские услуги и пр.).
На третьем уровне находятся кредитные союзы и общества взаимного кредита (ОВК). Деятельность указанных организаций лицензируется властями штатов. Указанные структуры освобождаются от выплаты налогов.
Пакет бумаг формируется в индивидуальном порядке. Ставка по ипотечному займу может быть плавающей или фиксированной. Также допускается использование гибридной ставки. При таком варианте ипотечного кредитования заемщик в течение нескольких лет уплачивает банку фиксированный процент. После этого ставка становится динамической.
Плавающая ставка обычно привязывает к стоимости государственных бондов, показателю LIBOR и другим параметрам. Срок ипотечного кредита составляет 15-30 лет. Наибольшей популярностью ипотечное кредитование пользуется в штатах с относительно дешевой жилой недвижимостью (Джорджия, Аризона, Мичиган и Филадельфия). Наибольший объем ипотечных ссуд выдается банком Wells Fargo.